盘前盘后价格显著离谱的交易究竟是怎么发生的?

下图是今天arkk的价格走势(图片来自富途),可以看到在盘后有价格显著偏离当时市场价格的交易。


从明细中可以看到,17:30:04有300股价格113.379的成交。这个价格肯定是高于当时的买一价的,即使我在当时做了market order的卖出,成交价也应该远高于113才对。

同时也不可能是因为有大单一直从买一吃到了买n,因为对于arkk这种股票,买n-1和买n之间不可能有这么大gap。下图是现在(盘后已经收盘)的level 2 data,可以看到即使是盘后,流动性也没有低到那样夸张的地步。


类似的现象在其他股票中也偶尔发生,不过我只见过盘前盘后出现的。
所以请问这种交易究竟是如何发生的?
有种猜想是有人想113买,结果不小心弄成了113卖,然后无良券商或高频交易者或market maker立刻吃掉这个订单。但是这样的话,为什么在盘中见不到类似的情况?按说盘中也会有人不小心才对。

盘中也会有,而且并不罕见

这样吗。。。那发生的原因是不是有人不小心弄错了?

对于成交量正常的股票,如果market price是120,有人挂了一个113的卖单,那按照我的经验,券商会立刻按照买一价格成交,于是实际成交价可能是119.xx这样,而不会真的按照113卖出去。
你说的这种情况可能就是因为盘后流动性太低,买一可能100都不到,买家都是挂着玩,那么有人挂113卖,就真的被手快的人买到了。

我的经历也是这样。不排除有些券商特别无良。不过即使这样,也应该是券商内部消化了才对,我们应该看不到的?(或者这个无良券商就是富途?)

我觉得不可能呀。像arkk这种流动性很好的股票,即使是在盘后,买一最低最低不可能比当时的市价低那么多。即使现在盘后都已经120.8收盘了,也可以看到一堆人挂着120以上的买单和122以下的卖单。而且楼上懂哥说TSLA的盘中也会这样,这就更没法用流动性解释了。

盘前某些股票流动性很不足(20分钟没有成交)的时候经常就是买卖双方对着玩,你写个888我写个333,没曾想真成了呢。。。

基本就是3楼说的情况,总成交额才56万,本来流动性确实不好。
哪有什么多内部,你挂单早都有机会。

盘前盘后很多做市商不上班
没做市商的市场,流动性就是这么差
上次说的那个闪崩事件,也是做市商挂掉了

这样券商太黑了吧。。我以为券商会按市场的最高买入价卖出挂单的票。之前在Schwab就都是虽然我的limit price低但是以更高的价格成交了。。。

那二楼说的tsla盘中的情况怎么发生的呢?

这个跟挂单量有关啊,如果不是limit price,那一个大卖单就把低价的单子全都吃掉了。

之前AMC盘后买卖盘价格都很高,中间突然出现一个低价成交的,像是一种特定的撮合交易。。。一直不懂机制

一般是人为错误,有个词叫“乌龙指”;但具体情况要看,特别是在流动性好标的上不应该出现,所以我不能确定。

有时候也有折价的大宗交易会显示在软件里的,像前段时间的腾讯。

我觉得不用琢磨太多这种盘面上的东西,有很多量化机构在用计算机盯着这些机会,普通人别和他们拼速度和反应。

我就是觉得很奇怪,像tsla盘中的情况,肯定不是流动性能解释的。我举的昨天arkk盘后的例子,其实通过level 2数据也可以看到有很多价格正常的买单,即使按买一价成交也不可能那么低。
如果是人为操作失误,那需要券商非常没有良心才可以使成交价低于买一价,不知道实际上是不是这个原因。
并不是想抢这种机会,就是纯好奇发生了什么。

盘中的期权行权?

下单的类型有好几种,限价单只是其中一种呀。为了快速成交,我也试过吃掉买2买3 (or 卖2卖3)。

TSLA 那两天的分时图我看了, 并不是出现在盘中的。

富途的数据有问题,你去其他看盘软件对比一下

我又用微牛看了看逐笔,也有:


不过微牛的图形上的确没有显示这些例外的点,不知道是不是被smooth了,还是说逐笔是错的。。。
其它软件我没有权限看逐笔:joy:

moomoo之前盘后逐笔AMC有类似的,真像是信息不发达的年代两个人私底下成交的。。。